요즘 금 투자에 관한 정보가 궁금하신 분들이 많으신 것 같아요.
금 투자는 주식 투자와 연관이 있지요.
오늘은 금시장, 주식, 암호화폐, 등 금융시장의 가격 움직임을 파악하고자할 때, 차트를 기술적으로 분석할 때 쓰는 이론인 엘리엇 파동에 관해 알아보도록 하겠습니다.
엘리엇 파동 이론이란?
엘리엇 파동 이론 (Elliott Wave Theory)은 주식 시장과 같은 금융 시장의 가격 변동이 예측 가능한 패턴, 즉 파동으로 이루어져 있다고 주장하는 기술적 분석 이론입니다.
즉, 주식, 암호화폐, 금 시장, 외환 등 금융시장의 가격 움직임이 일정한 "파동" 패턴을 따라 움직인다고 보는 기술적 분석 이론입니다.
1930년대에 랠프 넬슨 엘리엇(Ralph Nelson Elliott)이 개발했으며, 시장 참여자들의 집단 심리가 이러한 파동 패턴을 만들어낸다
고 봅니다.
기본 원리:
엘리엇 파동 이론의 핵심은 다음과 같습니다.
* 5-3 파동 구조: 상승 추세는 5개의 파동(추세 파동 또는 충격 파동)으로 이루어지고, 하락 추세는 3개의 파동(조정 파동)으로 이루어지는 8개의 파동이 하나의 완전한 사이클을 구성합니다.
* 추세 파동 (1, 3, 5번 파동): 주된 추세 방향으로 움직이며, 각각 5개의 하위 파동으로 구성됩니다.
* 조정 파동 (2, 4, A, B, C 파동): 주된 추세와 반대 방향으로 움직이며, 다양한 패턴으로 나타날 수 있습니다.
* 프랙탈 구조: 각 파동은 더 작은 규모의 엘리엇 파동 패턴으로 구성되며, 더 큰 규모의 파동의 일부를 형성합니다.
이러한 프랙탈 특성 덕분에 단기 차트와 장기 차트 모두에서 파동 패턴을 분석할 수 있습니다.
* 피보나치 비율: 엘리엇은 각 파동의 길이와 되돌림 비율이 피보나치 수열과 밀접한 관련이 있다고 주장합니다.
예를 들어, 조정 파동은 이전 추세 파동의 38.2%, 50%, 61.8% 등의 피보나치 비율로 되돌아오는 경향이 있습니다.
아래는 엘리엇 파동 이론의 기본적인 5-3 파동 구조를 나타내는 이상적인 차트 예시입니다.
실제 시장 차트는 이보다 훨씬 복잡하고 다양한 패턴을 보일 수 있다는 점을 참고하시기 바랍니다.
^ 가격
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0 \ /
X
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설명:
* 0-1 파동 (추세 파동 1): 상승 추세의 시작을 나타냅니다.
* 1-2 파동 (조정 파동 2): 이전 상승분의 일부를 되돌리는 하락 파동입니다.
일반적으로 1파동의 38.2%, 50%, 또는 61.8% 수준까지 되돌립니다.
* 2-3 파동 (추세 파동 3): 가장 강력한 상승 파동으로, 1파동의 161.8% 이상으로 상승하는 경우가 많습니다.
* 3-4 파동 (조정 파동 4): 3파동의 이익 실현으로 인해 발생하는 하락 파동입니다. 일반적으로 3파동의 23.6% 또는 38.2% 수준까지 되돌립니다. 2파동의 고점 아래로 내려오지 않는 것이 일반적입니다.
* 4-5 파동 (추세 파동 5): 마지막 상승 파동으로, 이전 추세의 завершение(완료)를 나타냅니다. 3파동보다 상승폭이 작을 수 있습니다.
* 5-A 파동 (조정 파동 A): 하락 추세의 시작을 알리는 첫 번째 조정 파동입니다.
* A-B 파동 (조정 파동 B): 이전 하락분의 일부를 되돌리는 상승 파동입니다. 흔히 '데드 캣 바운스'라고 불리기도 합니다.
* B-C 파동 (조정 파동 C): 마지막 하락 조정 파동으로, A파동의 저점 아래로 하락하는 경우가 많습니다.
참고사항:
* 위 차트는 가장 기본적인 임펄스 파동(5개의 추세 파동)과 뒤따르는 조정 파동(3개의 하락 파동 - 지그재그 형태)을 보여줍니다. 조정 파동은 플랫, 삼각형 등 더 복잡한 형태로 나타날 수도 있습니다.
* 각 파동 내부에도 더 작은 규모의 엘리엇 파동이 존재합니다 (프랙탈 구조).
* 피보나치 비율은 각 파동의 길이와 되돌림 수준을 예측하는 데 중요한 도구로 사용됩니다.
실제 차트 분석 시에는 다양한 시간 프레임(분봉, 일봉, 주봉 등)을 함께 고려하고, 다른 기술적 지표와 함께 엘리엇 파동 이론을 활용하여 종합적인 판단을 내리는 것이 중요합니다.
또한, 앞서 설명드린 것처럼 엘리엇 파동 이론은 주관적인 해석의 여지가 있다는 점을 항상 염두에 두셔야 합니다.
파동의 종류:
엘리엇 파동 이론에서는 파동의 규모에 따라 다양한 등급으로 나눕니다.
일반적인 등급은 다음과 같습니다 (작은 규모부터 큰 규모 순):
* 서브미뉴에트 (Subminuette)
* 미뉴에트 (Minuette)
* 마이너 (Minor)
* 인터미디어트 (Intermediate)
* 프라이머리 (Primary)
* 사이클 (Cycle)
* 슈퍼사이클 (Supercycle)
* 그랜드 슈퍼사이클 (Grand Supercycle)
엘리엇 파동 이론의 활용:
트레이더와 분석가들은 엘리엇 파동 이론을 사용하여 다음과 같은 목적으로 활용합니다.
* 추세 파악: 현재 시장이 어느 파동에 위치하고 있는지 분석하여 전반적인 추세를 파악합니다.
* 매수 및 매도 시점 예측: 파동의 завершение(완료) 시점을 예측하여 잠재적인 매수 및 매도 시점을 찾습니다.
예를 들어, 상승 5파의 완료는 하락 추세의 시작 신호로 해석될 수 있습니다.
* 가격 목표치 설정: 피보나치 비율을 이용하여 각 파동의 잠재적인 길이와 되돌림 수준을 예측하고, 이를 기반으로 가격 목표치를 설정합니다.
* 위험 관리: 예상과 다른 파동 패턴이 나타날 경우 손절매(stop-loss) 수준을 설정하여 위험을 관리합니다.
엘리엇 파동 이론의 한계점:
엘리엇 파동 이론은 유용한 도구가 될 수 있지만, 다음과 같은 한계점도 가지고 있습니다.
* 주관적인 해석: 파동을 식별하고 카운팅하는 것은 분석가마다 다를 수 있으며, 명확한 규칙보다는 경험과 판단에 의존하는 경향이 있습니다.
* 예측의 어려움: 실제 시장 움직임이 항상 이상적인 엘리엇 파동 패턴을 따르지 않으며, 예측이 틀리는 경우가 많습니다.
* 사후 분석의 용이성: 이미 지나간 차트에서는 엘리엇 파동 패턴을 비교적 쉽게 찾을 수 있지만, 실시간으로 진행되는 시장에서 정확하게 파동을 식별하는 것은 어렵습니다.
* 다른 요인의 영향: 엘리엇 파동 이론은 시장 심리에 초점을 맞추지만, 경제 지표, 정치적 사건 등 다른 중요한 요인들의 영향을 간과할 수 있습니다.
* 이론의 한계점 인지: 주관적인 해석의 가능성을 염두에 두어야 합니다.
결론:
엘리엇 파동 이론은 시장의 심리적 패턴을 분석하여 가격 움직임을 예측하려는 도구입니다.
엘리엇 파동 이론은 금융 시장 분석에 독특한 관점을 제공하지만, 모든 분석 도구와 마찬가지로 절대적인 것은 아니며, 다른 기술적 분석 도구와 함께 사용하는 것이 효과적입니다.
금 투자, 혹은 금융 투자 결정을 내릴 때 엘리엇 파동 이론만을 맹신하기보다는 다른 기술적 분석 도구 및 기본적 분석과 함께 보조적인 수단으로 활용하는 것이 바람직합니다.